Голова и плечи в трейдинге – как понять, что это и чем опасно для рынка и трейдера

Что такое голова и плечи

Так называется фигура, которую можно увидеть на ценовом графике. Например, вот цены меняются в течение какого-то периода времени, трейдер на них смотрит и видит нечто, отдаленно напоминающее голову и плечи.

В техническом анализе принято считать, что голова и плечи свидетельствуют о развороте рынка. Та тенденция, которая была, закончилась и уступила место обратной. Если был подъем, как на картинке выше, – начинается спад. А если был спад, начинается подъем.

Определение паттерна на графике

Очень важно правильно определить паттерн голова и плечи. В противном случае вы можете начать торговать против общего тренда. Как вы уже знаете, паттерн имеет следующие элементы:

• Левое плечо
• Голова
• Правое плечо
• Вырез, который запускает медвежий сигнал

Важно понимать, что вырез не всегда может быть прямой линией. На самом деле, чаще всего он будет наклонен в какую-либо сторону. Но обычно, если уклон идет вниз, это дает более надежный сигнал.

На чем основан принцип действия фигуры «голова и плечи»

Все основано на трендах. Голова и плечи – это фигура, которая естественным образом возникает тогда, когда один тренд меняется на другой.

Вот смотрите, был на рынке восходящий тренд. То есть каждый новый ценовой максимум был выше предыдущего максимума, а каждый новый минимум тоже был выше предыдущего минимума:

Дальше происходит первый «надлом» тренда. Цена сначала пробивает уровень поддержки (синий), потом опускается еще ниже – либо до уровня предыдущей впадины, либо немного не доходя ее, либо даже пробивая ее уровень. В нашем случае новый минимум оказался чуть ниже уровня предыдущего.

Затем рынок пытается продолжить движение в восходящем направлении, но сил ему не хватает. Он делает лишь незначительный подъем, как правило, – до уровня одной из прошлых ценовых вершин или ниже.

А потом начинается новое снижение.

И что мы видим? Мы видим новый тренд. Трех экстремумов для его построения вполне достаточно. Вот я построил ценовой канал, в котором этот тренд дальше будет двигаться.

Цена, конечно, не должна и не обязана идти по этому каналу. Но общее направление задано, тенденция сформирована.

Вот, как-то так.

Особенности фигуры

Для всех моделей разворота тренда характерны несколько обязательных общих правил:

• Необходимо иметь в наличии, собственно, саму рассматриваемую тенденцию. Направленное движение должно быть отчетливым, не вызывающим сомнения (о тренде можно почитать здесь).
• Модель образуется в конце обозначенного движения. Это означает, что рассматриваемая фигура лишь завершающий фрагмент, а не целиком всё движение. Подразумевается, что рынок после этого меняет  своё направление на противоположное. ( Не переходит в боковик).
• Ожидаемое изменение цены находится на расстоянии высоты модели (Н). Как правило, чем дольше строится фигура и чем она масштабнее, тем сильнее будет последующее движение.
• Объёмы торговли должны соответствовать процессу разворота: уменьшаться по ходу завершающегося тренда и, наоборот, возрастать в обратном направлении. (Более подробно поговорим об этом далее.)

Описание модели

 Голова и плечи состоит из четырех последовательно образованных  элементов:

1. Левое плечо
2. Голова
3. Правое плечо
4. Линия шеи

В сумме получается сочетание трех стоящих рядом вершин. Своим внешним видом отдаленно напоминает голову и плечи.

Характеристики паттерна «голова и плечи»

Паттерн «голова и плечи» имеет несколько ключевых характеристик, на которые следует обратить внимание. Индикатор должен находиться на вершине восходящего тренда, поэтому важно определить предшествующий тренд. Для этого можно использовать простую скользящую среднюю (MA).

Если восходящий тренд подтвердится, и вы заметите формирование паттерна «голова и плечи», есть еще несколько аспектов, на которые вам следует обратить внимание:

Объем

Когда паттерн разворачивается, вы должны проверять индикатор объема, который обычно находится ниже графика. Вы также можете вывести на график другие индикаторы объема. В общем, вас должно заинтересовать специфическое поведение объема, которое повысит актуальность паттерна голова и плечи. В идеале объем при формировании левого плеча должен быть выше, чем при развитии головы паттерна. Таким образом, снижение объема и новый максимум головы говорят о том, что восходящий тренд ослабевает.

Далее, в идеале объем должен резко увеличиться, когда цена образует правое плечо и вот-вот пробьется ниже линии выреза. Если объем растет во время прорыва, вы можете быть уверены, что тренд полностью изменился.

Целевая цена

После прорыва ниже линии выреза криптовалютные трейдеры будут идти в шорт. Ценовая цель ордера определяется расстоянием между вырезом и вершиной головы. Таким образом, после измерения расстояния вы можете вычесть его из цены прорыва, чтобы достичь приблизительной целевой цены.

Однако на цель также могут повлиять несколько других факторов, включая предыдущие уровни поддержки перед паттерном, долгосрочные скользящие средние или уровни коррекции Фибоначчи.

Сигналы Паттерна

Голова и плечи – это медвежий паттерн, который появляется во время истощения восходящего тренда. Таким образом, было бы полезно, если бы вы рассматривали его исключительно как сигнал к шорт позиции. Существует также обратный паттерн голова и плечи. В последнем случае трейдеры получат бычий сигнал.

Временные промежутки паттерна

Самое замечательное в паттерне «голова и плечи» то, что его можно использовать на разных временных интервалах. Тем не менее, он лучше всего работает для свинг-трейдеров, а также может быть очень полезен для дневных трейдеров. Быстро меняющиеся стратегии, такие как скальпинг, не очень хорошо работают с этим паттерном. В общем, имеет смысл проверять голову и плечи, если вы используете таймфреймы больше М15.

Классификация паттерна голова и плечи

Различают следующие типы данной фигуры теханализа в зависимости от угла основания конструкции разворота:

1. Наклонная восходящая шея (нисходящая для обратной версии). Текущая формация трейдинга характеризуется самым лучшим соотношением риск к доходности.

   
   Наклонная восходящая шея и отработка шорта на графике mt4

2. Наклонное нисходящее основание (восходящее для перевернутой фигуры). Шорт получается низко и от этого риск позиции увеличивается.
   Нисходящая шея

   Как видно по рисунку, ощутимое запаздывание очень характерно для данного типа. По факту осуществляется продажу актива, когда большая часть движения уже прошла.

3. Прямое основание формации. Угол практически или полностью отсутствует, как в примере лонга по валютной паре EURUSD.

Структура паттерна разворота

Фигура голова и плечи в теханализе всегда состоит из трех визуальных компонентов:

1. Левое плечо.
2. Голова (средняя вершина)
3. Правое плечо.

Они представляют основу, а также не обходятся друг без друга. Отсутствие любой фрагмента говорит о том, что фигуру не позволительно торговать.

Линия шеи (основание фигуры) – это важный уровеньподдержки для восходящей тенденции, который при пробивании переходит в сопротивление. Для обратной модели – это зона сопротивления, который после пробития становится поддержкой.

Описание построения паттерна голова и плечи

Рассмотрим правила теханализа образования формации голова и плечи на бычьем движении биржи:

1. Мы видим устойчивый растущий тренд.
2. После возникновения левого пика (отметка A), мы видим, что цена делает откат (точка B). Что указывает об окончании формирования левого плеча.
3. После чего выходит перебитие пика А и возникает новый максимум. Он выше предыдущей вершины (самый высокий максимум – голова C). Затем идет возврат в зону минимума (точка D).
4. После чего цена опять идет вверх и появляется правый пик E, который не перебивает предыдущую отметку C. Это говорит только о том, что формируется фигура ГиП.
5. После того, как мы видим пробой предыдущих минимумов (точки B и D), мы можем сделать вывод о завершении формирования модели разворота.
6. По минимумам мы строим уровень поддержки, который называют линией шеи.
7. Котировка цены обоих плечей может располагаться на одном уровне или на ином.

Построение перевернутого паттерна голова и плечи

Правила построения в теханализе перевернутого паттерна на медвежьем рынке:

1. Мы видим устойчивый нисходящий тренд.
2. После того, как появляется левый минимум (точка A), мы видим волну цены вверх (пик B). Происходит окончание формирования первой части паттерна.
3. Далее перебитие и появление новой впадины (самый низкий минимум – голова C), который ниже левого предудущего минимума. Возврат в область максимума (пик D),
4. После чего возникает волна вниз и делает правый минимум (низина E). Он не перебивает голову (пункт C)
5. Далее пробивает предыдущие отметки B и D, что свидетельствует об окончания формирования формации разворота.
6. По максимумам мы строим сопротивление, который является основанием свечной конструкции.

Компоненты паттерна «голова и плечи»

Паттерн «голова и плечи» имеет несколько элементов, которые делают его уникальным и заметным на графике. Понимание его компонентов имеет решающее значение, потому что вы не хотите путать его с другими образованиями на графике. В основном его можно разобрать, когда образуется пик (плечо), за которым следует более высокий пик (голова) и более низкий пик (плечо). Вырез появляется, когда две нижние точки двух впадин соединены.

Предшествующий тренд

Первое, что вы должны изучить – это предыдущий тренд, который, как правило, должен быть бычьим. Обычно, чем дольше длится восходящий тренд, тем выше вероятность значительного разворота, которым могут воспользоваться медведи. Восходящий тренд, ведущий к паттерну голова и плечи, показывает первые признаки слабости, так как быки больше не могут его поддерживать.

Левое плечо

Столкнувшись с некоторым сопротивлением, восходящий тренд образует максимум, а затем на некоторое время отступает. Найдя некоторую поддержку, он отскакивает назад к потенциально продолжающемуся восходящему тренду. Именно так формируется левое плечо, хотя мы и не можем увидеть это в реальном времени. Например, может показаться, что действия цены формируют двойную вершину.

Голова (вершина)

Во время отскока после левого плеча цена пробивает предыдущий максимум, но сталкивается с другим сопротивлением. Несмотря на временный рост, быкам не хватает сил, и цена откатывается во второй раз, оставляя более высокий максимум позади. Именно тогда формируется паттерн «голова и плечи».

Однако второй откат заканчивается примерно на том же уровне, где появилась первая поддержка – это и есть тот самый вырез, который начинает формироваться. В этот момент у нас есть левое плечо и голова паттерна.

Правое плечо

Как уже упоминалось выше, второй откат находит сильную поддержку вблизи области выреза, и тогда у цены есть последний шанс продолжить восходящий тренд. Однако, столкнувшись с сопротивлением на том же уровне, где был сформирован первый максимум, быки сдаются, и цена отступает в третий раз. Этот более длительный процесс говорит о том, что бычий тренд исчерпан.

Третий максимум представляет собой правое плечо. В идеале левое и правое плечи должны находиться относительно на одном уровне, но паттерн все равно будет актуален, даже если есть небольшое отклонение.

Вырез

Мы уже определили линию выреза, но именно в этот момент она становится решающей, поскольку отделяет быков от медведей. Другими словами, если цена пробивается ниже этой линии поддержки, то мы можем открыть шорт позицию с высокой уверенностью.

Что такое «Перевернутый Паттерн Голова и Плечи»?

Голова и плечи также могут образовываться в противоположном направлении. Обратный паттерн следует за медвежьим движением и сигнализирует о том, что рынок вот-вот развернется.

Как следует из названия, это тот же паттерн, но только перевернутый. Таким образом, вы должны быть заинтересованы в открытии лонг позиций при обнаружении этого паттерна на графике.

Во время обратного паттерна «голова и плечи» первое, что вы можете увидеть – это впадина, которая является первым минимумом паттерна. После относительно длительного нисходящего тренда цена находит поддержку и некоторое время отскакивает назад. В конце концов она сталкивается с локальным сопротивлением, и медведи пытаются толкнуть цены ниже, сумев на некоторое время пробиться ниже первого минимума.

Вторая впадина находится ниже и представляет собой голову перевернутого паттерна. После головы цена отскакивает назад во второй раз, но не может пробиться выше линии выреза, которая в это время действует как сопротивление. Именно тогда рынок формирует третий минимум, который является вторым плечом.

Наконец, быкам удается пробить сопротивление после третьей попытки, в этот момент криптовалютные трейдеры идут в лонг. Целевая цена рассчитывается аналогично: вы должны измерить расстояние между линией выреза и самым низким минимумом, а затем добавить результат к цене прорыва, чтобы получить целевую цену, к которой вы стремитесь.

Перевернутая фигура голова и плечи

Ну, и, конечно же, стоит отметить, что есть фигура разворота Голова и плечи для медвежьего рынка. Как не трудно догадаться, называется она Перевёрнутые голова и плечи или ПГИП. Для неё характерно всё то же самое, что и для бычьего варианта, только в противоположном направлении. То есть, по сути, это просто зеркально отражённая формация относительно горизонта. Есть мнение, что перевёрнутые паттерны Голова и плечи отрабатывают лучше, но никакого обоснования таким заявлениям найдено не было, по крайней мере, никто не приводил доводов, основанных на статистике.

Также бывают некоторые нарушения привычной формы, которые, однако, практически никак не сказываются на работоспособности модели. К таким можно отнести следующие:

1. Форма головы не соответствует равномерному роста и снижению, а представляется скорее в виде прямоугольника или трапеции, у которой основания не параллельны. В целом просто должны сохраняться очертания, потому как сама суть от характера движения не меняется – важны уровни, где они начинаются и где закнчиваются.
2. Форма плеч имеет плоский вид. Это может быть наличие двух горизонтальных консолидаций — одна для левого плеча, вторая для правого. Также ничего не меняющая деталь, различия лишь визуальные, то есть отработка подразумевается стандартная. Стоит отметить, что в случае с такими консолидациями в рамках фигуры разворота Голова и плечи заключительное движение начинается внезапно и зачастую бывает очень быстрым.

Почему формируется данная фигура разворота тренда

Умение находить фигуры на графике крайне важно для трейдера, однако еще более важно понимать механизмы движения цены и формирования паттернов.

Так, при восходящей тенденции цена двигается вверх с небольшими откатами. В результате появляется первое плечо и голова, максимум которой выше. После отката начинает формироваться новый максимум, однако у покупателей не хватает сил. Это приводит к тому, что следующая вершина не пробивает предыдущий максимум и закрывается ниже него. Этой вершиной является правое плечо.

О скорой смене тренда при появлении ГиП свидетельствует тот факт, что тенденция возрастания максимумов нарушается. Между тем по техническим показателям определить изменение тренда еще невозможно. Для этого нужно дождаться возникновения более низких вершин и минимумов.

Подтверждением паттерна «Голова и Плечи» считается пробитие шеи (уровня поддержки). При этом свеча закрывается ниже этой отметки.

Где искать голову и плечи

Везде. Вообще, технический анализ основывается на том, что цена учитывает все, поэтому смотреть надо только на график и больше никуда. То есть вы можете брать абсолютно любой инструмент с любого из четырех рынков:

1. Валютного – там продаются валютные пары типа «доллар/рубль», «швейцарский франк / британский фунт». Валютный рынок еще называется Форексом, вот как раз ссылка на мою отдельную статью про него.
2. Фондового – там продаются ценные бумаги, прежде всего это акции и облигации. А также индексы на эти инструменты.
3. Товарного. На этом рынке можно спекулировать товарами и сырьем типа нефти, драгоценных металлов, кукурузы, хлопка и всего такого прочего.
4. Срочного. На срочном рынке трейдеры спекулируют срочными контрактами – фьючерсами и форвардами. Про них у меня пока нет статей, но скоро будут.

Советую вам обратить внимание вот на что. Есть инструменты, которые поддаются технической аналитике лучше и хуже. Например, после того как Швейцария перестала стабилизировать курс франка, он потерял свою техничность. По британскому фунту можно найти много технической аналитики, но он способен на резкие ценовые скачки, поэтому с ним тоже надо быть осторожным.

И еще. Голова и плечи однозначно плохо работает на рынке низковолатильных инструментов. Поэтому, например, на рынке облигаций этот паттерн не привлекает к себе такого внимания, как на рынке акций или валюты. Плюс, если вы торгуете низковолатильными инструментами, у вас будут проблемы из-за гэпов.

Изучите внимательно свой финансовый инструмент, прежде чем искать на нем голову и плечи и открывать по ней сделки.

Как торговать, используя сигнал разворота тренда «голова и плечи»

Для торговли с помощью сигнала разворота тренда применяются три способа, различающиеся между собой степенью риска, временем входа на рынок и естественно величиной прибыли при правильной оценке сигнала:

Классическим является вхождение в рынок после того, как преодолен уровень поддержки, то есть условной линии шеи фигуры. При этом свечка идёт на возрастающих торговых объёмах.

Для подстраховки необходимо пользоваться стоп-сигналом (stop-loss), который необходимо выставить за уровень поддержки или немного выше максимального уровня правого плеча.

Открывание позиции и вход в рынок в период формирования максимальной точки правого плеча, как получим второй тревожный сигнал.

В этот период рынок находится в состоянии неопределенности, без полной уверенности в изменении тренда.

Это рискованный способ торговли, но приносящий максимальную прибыль при правильной оценке рынка. Приказ stop-loss надо поставить повыше максимального уровня правого плеча.

Третьим способом осуществляем вход в рынок уже после преодоления условной линии сопротивления, когда цена возвращается до линии поддержки, stop-loss необходимо выставить за уровнем поддержки.

Правда не всегда после пробоя происходит возвращение к линии шеи, что затрудняет использование этого способа. Поэтому входить на рынок необходимо при откате (на бычьей фигуре) и при пробое (на медвежьей фигуре).

Как входить на пробой линии шеи — 4 метода

Открыть сделку на продажу можно несколькими способами:

1. Торговлю можно начать еще до пересечения линии шеи в тот момент, когда будет сформирована вершина правого плеча, и цена начнет движение вниз. Данный способ называют агрессивным, так как присутствует высокий риск продолжения тренда. С другой стороны, при верных прогнозах прибыль будет максимальной.
2. 
   Сразу после того, как свеча пересечет линию шеи и закроется ниже ее уровня. Такой вариант часто называют классическим входом. Открыв сделку на продажу в этом момент, у трейдера появляется шанс получить хороший профит. Вместе с тем подтверждения еще не было, поэтому существует риск ложного пробития уровня поддержки.
3. Согласно этому методу, сделку нужно открывать после того, как цена будет повторно тестировать шею, но уже в качестве уровня сопротивления. Недостаток такой стратегии состоит в том, что точку входа легко пропустить. Такое случается, если цена после пробития уровня не делает отката, а продолжает резкое движение вниз. Однако у такого варианта есть несколько преимуществ:
   • 
     стратегия ГиП будет подтверждена, благодаря чему риски снижаются;
   • в данном случае удается добиться выгодного соотношения риска и возможного профита.
4. По этому способу потребуется открыть 2 графика. Один из них — основной, а другой — с более старшим таймфреймом. На втором графике тренд должен быть нисходящим. При этом модель здесь должна отталкиваться от линии сопротивления.

Второй вариант входа

Итак, вернёмся к поиску второго варианта входа в рынок. В рассуждениях мы остановились в районе точки D, в месте ретеста линии тренда. Допустим, что анализ объёмов подтвердил вероятность разворота. Неплохо если цена совершит пробой (прокол), но затем вернётся под уровень сопротивления и образует свечу с длинной верхней тенью. В моменте это покажет слабость быков. После того как медведи продемонстрировали серьёзность намерений путём активной защиты уровня сопротивления, можно продать от него с небольшим стопом.

 Не в силах пройти вверх, цена откатит вниз до ближайшей зоны уровня поддержки L. Где-то примерно на середине пути, между точками D и Е (точка G), можно частично закрыть позицию. Дело в том, что часто рынок в таких случаях не доходит уровня с первой попытки, образуя двойное правое плечо. В точке касания Е, если не было импульсного пробоя и наметился отбой, можно закрыть еще часть позиций.

Еще одним местом входа может стать точка V, которая находится чуть ниже уровня поддержки L. Здесь расчёт как раз на импульсный пробой. Это достаточно рискованный вход. С одной стороны, цена может стремительно улететь вниз, с другой – оказаться ложным пробоем линии шеи.

Также возможен вариант, когда рынок, чуть погодя, вернётся для ретеста линии шеи в точке К. Поэтому вход от этой точки будет менее рискованным.

Причины формирования паттерна Голова и Плечи

Точка №1. Область, в которой начинается формирование модели.

На протяжении продолжительного падения, толпа трейдеров сливали свои депозиты, пытаясь поймать самое донышко, постоянными покупками. Рано или поздно, толпа должна была одуматься и поверить в нисходящий тренд.

Это происходит в области обозначенной цифрой 1. В этом отрезке, трейдеры начинают задумываться: «А в ту ли сторону я торгую?» и придя к выводу, что тренд длится уже 2 месяца, решаются присоединиться к нисходящему движению и именно по этой причине, движение становится вялым, медленным и очень часто все это происходит вблизи предыдущих, значимых пиков.

Точка №2. Формирование левого плеча.

На данном этапе, очень часто, цена отскакивает от предыдущего уровня поддержки, провоцируя оставшихся трейдеров, верящие в свою правоту, продолжить подкупать. Цена начинает двигаться выше, и здесь выходят очень важные новости…

Точка №3. Формирование головы.

Обратите внимание, на сколько крутой угол, цена практически камнем летит вниз. Делается это для паники. Все переметнувшиеся продавцы в сторону покупателей, во время такого падения, опять поменяют мнение и решат: «Что ж я делаю, тренд начал валиться вниз с большей силой» и продаст. В отличии от рыночного мяса, на этих продажах «крупняк» постарается открыть свои основные покупки.

Точка №4. Линия шеи.

Линия шеи формируется у предыдущего уровня сопротивления. Трейдеры продавцы, тоже видят данное сопротивление, и как только цена отскочит от него вниз, начнут усредняться новыми продажами. На некоторое время цена опуститься, но лишь для завлечения продавцов, а не для того, чтобы они успели выскочить из шортовых позиций.

Точка №5. Правое плечо.

Очень часто, плечи находятся на одном уровне. Более опытные трейдеры, анализируют картину и просчитывают на перед, что может быть и что сейчас происходит. В точке 5, профи начинаю потихоньку закупаться.

Почему потихоньку? Да потому что, на рынке ничего нет на 100%, рынок может на раз два переломать все и цена пойдет ниже. Чтобы избежать подобных, ненужных стопов, профи начинают закупаться по чуть чуть, что называется для проверки своих мыслей.

Точка №6. Ретест линии шеи.

Подтверждением фигуры голова и плечи, является пробой линии шеи. Получив подобный сигнал, трейдеры уже должны знать, что перед ними, разворотная модель и нужно искать вход в позицию. 

Постановка стоп лосса — 3 способа

Установить стоп-лосс можно несколькими методами.

Выбор того или другого варианта зависит от агрессивности торговли:

1. Способ 1 — выше правого плеча. Иногда стоп-лосс устанавливают чуть выше уровня правого плеча. В результате между этой точкой и точкой входа образуется много свободного места. Большинство трейдеров считают такой вариант неподходящим.
2. 
   Немного выше уровня последнего отката. Размеры stop loss при такой торговле сокращаются. Преимуществом здесь являются небольшие потери в том случае, если цена продолжит движение вверх. Из недостатков называют риск преждевременного выхода из сделки.
3. Чуть выше шеи. При таком способе торговли сделка автоматически закроется в том случае, если цена начнет пересекать линию шеи снизу вверх. Такие обстоятельства свидетельствуют о том, что модель недействительна, и принципы торговли по ней не работают.

Как фиксировать прибыль — 4 варианта

Один из наиболее сложных вопросов в трейдинге касается расчета максимально возможной прибыли от сделки. Всегда есть риск выйти с рынка раньше или позже положенного.

При работе с паттерном ГиП для приблизительного расчета прибыли используют несколько способов.

Вариант 1 (консервативный). Такой способ выставления тейк-профита чаще всего выбирают трейдеры, которые стремятся минимизировать риски. Согласно такой стратегии, прибыль забирают на ближайшем ключевом уровне поддержки. Его отмечают на той области графика, где вероятнее всего произойдет отскок цены. При этом важно установить этот уровень не совсем близко. В противном случае прибыль трейдера будет крайне мала.

Вариант 2 (агрессивный). В этом случае для расчета целевой прибыли измеряют модель «Голова и Плечи» — отмечают количество пунктов от линии шеи до вершины среднего пика (головы). После этого такое же расстояние откладывают вниз от точки пробоя. При этом важно понимать, что тейк-профит устанавливать на этой отметке крайне рискованно. Все измерения проводят только с целью определения возможной прибыли. После этого важно найти ближайший уровень поддержки — он станет отметкой для тейк-профита.

Вариант 3. Такой способ предполагает использование техники трейлинг-стопа и дополнительного инструмента — 20MA. Закрывать сделку при такой стратегии нужно в тот период, когда цена пересекает 20MA и закрывается выше этого уровня.

Вариант 4. Стратегия здесь заключается в том, чтобы внимательно наблюдать за движением цены. Закрывать ордер нужно при большом откате или появлении консолидации.

Идеальный вход в лонг на фигуре Голова и Плечи

Как вы уже догадались, идеальный вход в позицию по модели ГиП, является правое плечо (точка 5), но это место опасно и не до конца ясно тали это модель или мы все напридумывали себе.

Поэтому, многие советуют не торопиться и подождать пробой линии шеи. В связи с этим, предусмотрено 3 точки для входа в позицию:

• Агрессивный способ;
• Стандартный способ;
• Консервативный способ. 

Агрессивный способ входа по паттерну Голова и плечи

Самым агрессивным способом входа по паттерну Голова и плечи технического анализа на Форекс, является точка 3, отмеченная на рисунке ниже и являющаяся вершиной правого плеча.

Агрессивность заключается в том, что в этот момент, хоть и есть основания, но не совсем истинное ли это место для разворота, или очередная замануха. К плюсам, пожалуй, можно отнести совокупность факторов для нисходящего движения, поддерживаемое небольшим стопом.

Стандартный способ входа по паттерну Голова и плечи

Стандартный способ лишает куска прибыли, но увеличивает шансы не получить стоп. Получив сопротивление от уровня левого плеча, трейдер имеет больше оснований для открытия продажи, но все еще остаются шансы слома фигуры, в случае удержания поддержки на линии шеи.

Здесь к плюсам отнесем меньший риск, а к минусам, увеличившийся стоп, который нужно ставить за уровень головы.

Консервативный способ входа по паттерну Голова и плечи

Консерваторы будут ждать явного развития ситуацию. Пробой линии шеи, будет означать о явном намерении медведей, развернуть рынок. Дождавшись совокупности всех факторов, консерваторы будут открывать продажу на ретесте линии шеи, со стопом выше правого плеча.

В этом случае к плюсам следует отнести огромное подтверждающее количество медвежьих сигналов, а к минусам, уменьшившейся тейк.

Практика торговли по фигуре теханализа Голова и плечи

Рынок предоставляет 3 точки для входа по фигуре — это максимум. Они не всегда возникают, ничего не мешает сделать прибыль хотя бы по одной комбинации.

Это рискованный сигнал для действий на опережение. Зато самый прибыльный, позволяет взять движение с крайней до крайней точки. Стоп в этом случае размещается за «головой» фигуры, так как ни одно из плеч по техническому анализу не может быть выше «головы». Уровень выхода с прибылью легко определить по классической схеме: от точки пробоя линии шеи отложить максимальную ширину всей фигуры Голова и плечи, как отмечено на рисунке.

Важно помнить, господа трейдеры, что найти завершение второго плеча — сложная задача. Рынок часто переворачивает, вроде бы, идеальные паттерны. При входе с вершины второго плеча я жду каких-то дополнительных знаков, подтверждений, что цена дальше двигаться не может, что наступило время разворота. Например, падение объёма сделок, медленное движение на одном месте или образование каналов укажет на недостаток сил для пробоя вершины «головы».

Несмотря на все подстраховки, около половины входов оказываются ложными и приносят маленький убыток. Правда вторая половина, — прибыльные сигналы, этот убыток окупают. Соотношение риск/прибыль находится в районе ¼, что очень надежно — на один прибыльный сигнал может приходится 4 убыточных, деньги всё равно останутся целыми.

Вход на пробое линии шеи уже не может предложить соотношение риск/прибыль = ¼, чаще будет около ½. Зато надежность таких сигналов будет выше половины.

В подобных ситуациях стоп выставляю за вторым плечом, часто даже чуть ближе, потому что в прибыльных ситуациях цена не доходит в этот район в принципе, а в убыточных предпочитаю снизить потери.

Профит забираю аналогично первому сигналу — после движения на ширину фигуры. Если есть опасения, что ширина фигуры достигнута не будет (движение проходит медленно или ожидаются новости), частично закрываюсь раньше, чтобы какая-то прибыль в любом случае была, а вторую часть позиции перевожу в безубыток.

В среднем около 70% сигналов после пробоя линии шеи реализовываются, в остальных 30% часть можно перевести в ноль, а часть однозначно заберут деньги со счета.

Откат к линии шеи после её пробоя бывает редко, но его тоже можно использовать. Важно, естественно, чтобы до отката фигура разворота Голова и плечи не отработалась, иначе никакого смысла заходить не будет.

Торговля по этому сигналу похожа на торговлю с самого пробоя линии шеи — цены входа практически совпадают, как и соотношение риск/прибыль. В основном использую эту возможность, если пропустил вход с пробоя или хочу добавить к уже открытой сделке.

Ограничение убытков

К сожалению, фигура Голова и плечи отрабатывает далеко не всегда. Часто можно увидеть ситуацию, когда, казалось бы, уже пошло активное снижение, как вдруг происходит разворот и цена уходит вверх. Предугадать такое сложно, поэтому всегда нужно ограничивать свои потенциальные убытки. Это особенно актуально при неспокойной политической или экономической ситуации в мире. Например, сейчас любое заявление по ситуации с выходом Великобритании из Евросоюза способно двигать цену на сотню пунктов за считанные минуты. Даже при периодическом поглядывании на график можно пропустить такой рывок, тем более, что начинается он обычно с огромной первой минутной свечи. Поэтому, торгуя паттерн Голова и плечи, всегда ставим стоп приказ.

Вариантов расположения стопа может быть два:

1. За максимум второго плеча. Если уж фигура нарушается, то нет особого смысла ждать разрастания убытка, поэтому при открытии ордера имеет смысл поставить стоп за него с отступом на несколько пунктов. Некоторые трейдеры, тем не менее, предпочитают убирать стоп за максимум головы, аргументируя это тем, что в этой зоне весьма вероятен локальный разворот из-за уровня сопротивления, поэтому там можно открыть ещё один ордер, то есть усредниться, и вывести совокупную позицию в общий ноль. Доля логики в этом есть, но нужно иметь соответствующий опыт, иначе всё может закончиться лишь увеличением убытков.
2. Использовать трейлинг стоп, размер которого будет изначально равен расстоянию до максимума второго плеча. По мере продвижения цены вниз, трейлинг стоп будет следовать за ней, и в случае внезапного разворота не позволит получить полный стоп, соответствующий фиксированной величине из первого варианта. Также можно выставлять и безубыток, особенно, после ретеста, однако, это требует внимания и отслеживания ситуации на рынке. Чем крупнее тайм-фрейм, тем актуальнее использовать трейлинг стоп, но не забываем, что для его работы требуется постоянно включённый терминал и связь с торговым сервером.

Дополнительная фильтрация точек входа

С большей долей вероятности произойдет разворот от данного паттерна теханализа при наличии хотя бы одного из этих условий:

1. Наличие объемов торговли. Обычно происходит падение объёмов от левого плеча до головы и рост объемов от головы до правого части конструкции. Необходимо применять индикаторы объемов с фьючерсного рынка.
2. Образование фигуры голова и плечи на уровне поддержки/сопротивления со старшего таймфрейма.
3. Подтверждение разворота от технических индикаторов (осциллятор находится в зоне перекупленности или перепроданности). Этот фактор трейдинга приходится самым слабым.

Начинающим в трейдинге рекомендовано использовать только визуальное определение место для открытия ордера, без дополнительных фильтров.

Примеры фигуры теханализа — ГиП

Ровная классическая фигура ГиП на графике появляется редко. Чаще всего для ее поиска трейдеру понадобится внимательность и время. Так, фигуры могут иметь разные наклоны шеи, высоту плеч, соотношения головы и плеч. Чтобы понять, какой паттерн можно считать ГиП, а какой нет, важно учесть несколько важных моментов.

Как быть с крупными таймфреймами

Когда я читал книгу Элдера «Как играть и выигрывать на бирже», он там приводил примеры гигантских «голов и плеч» на недельном таймфрейме. Но обычно трейдеры не заходят так далеко и анализируют паттерны максимум на дневных таймфреймах.

Имейте в виду, что если вы разглядели голову и плечи на «дневке», вам придется ждать прибыли по ней в течение нескольких дней. А может быть, и недель, если рынок уйдет в коррекцию.

Подумайте, готовы ли вы к такому ожиданию и не страшно ли вам оставлять открытые сделки на выходные, когда могут выйти какие-нибудь финансовые новости, и в понедельник все будет перевернуто вверх дном.

Ключевые правила формирования модели

Трейдеру необходимо знать некоторые особенности работы с паттерном «Голова и Плечи» — фигура должна отвечать ряду требований:

1. Классическая модель образуется только при восходящем тренде. Если на графике наблюдается флэт, то это другой паттерн. В данной стратегии его использовать нельзя.
2. Соотношение размеров вершин. Центральный максимум (голова) обязательно должен возвышаться над боковыми (плечами). Точных данных о соотношениях этих размеров не существует, однако разница должна быть уловима с первого взгляда.
3. Наклон шеи. Уровень поддержки в данном случае может располагаться горизонтально или направляться снизу вверх. Если линия шеи у левого плеча о оказалась выше, то такая модель снижает шанс заключения прибыльной сделки.
4. Угол наклона шеи. Практика показывает, что чем больший наклон имеет линия шеи, тем более резким и агрессивным будет разворот тренда.

Для снижения риска опытные трейдеры советуют обратить внимание на несколько нюансов:

1. Не следует открывать ордер при длительном восходящем тренде. Вероятность того, что паттерн сможет “поменять” направление цены, крайне небольшой.
2. Размеры фигуры. Чем больше места занимает паттерн, чем больше его размер по отношению к графику, тем больше шансов на заключение прибыльной сделки. По этому принципу может оцениваться как классическая модель, так и перевернутая «Голова и Плечи».
3. Выбор таймфрейма. Наиболее точные сигналы можно получить при работе с недельным и дневным графиком. В этих случаях паттерны формируются дольше, поэтому имеют больший вес.

Если для анализа берут меньший таймфрейм (например, 4-часовой или часовой), то риск будет намного выше. Объясняется это наличием шума и многочисленными ложными сигналами.

Преимущества и недостатки

Преимущества

К основным преимуществам модели «голова и плечи» относится свойство графических моделей, применяемых в техническом анализе – возможность определить ценовой ориентир при открытии позиции. Независимо от направления движения, ориентир будет равен высоте фигуре, которая представляет расстояние от «шеи» до «головы».

«Голова и плечи» считается классической фигурой разворота тенденции, поэтому помимо ценового ориентира она поможет определить направление последующего движения. Определение тенденции и торговля по трендам, по сути, являются основной рабочей задачей трейдеров.

Недостатки

Главный недостаток модели «голова и плечи» – ее обманчивость. Очень часто начинающие трейдеры не дожидаются формирования модели, а также получают ложные сигналы, которые не подтверждают ее силу. Для начала необходимо явно определить предшествующий тренд. Если тенденция слаба, то фигура окажется ложной. Следующим учтенным нюансом должна стать проверка линии «шеи». В случае недостижения цены данной линии фигура оказывается ложной, а трейдеры, открывшие свои позиции, терпят убытки.

Заключение

Безусловно «Голова и плечи» — это наиболее используемая на бирже фигура технического анализа, являющегося индикатором смены тренда, она графически  понятна и хорошо воспринимается при проведении анализа.

Так обычно пишут в разных источниках про  фигуру. Я с этим не соглашусь, она не так часто попадается. Нужно собирать статистику и анализ инструментов, тогда будет толк от нее.

Но при этом, как я указывала в заголовке статьи, может очень легко и просто превратить вас в настоящего психа, который постоянно дергается, смотря на формирование свечей и движения тренда.

Постфактум: анализируя графики -эта фигура очень легко угадывается, но вот в процессе непосредственной торговли, в режиме реального времени технический анализ требует огромных эмоций, а самое главное выдержки.

И на фоне этих эмоций вам будет везде мерещиться эта комбинация с линией шеи. Вы даже сами не будете замечать, как начнете мельчить:переходить на более мелкие таймфреймы.

Но, да, никто не застрахован от ошибок, поэтому использовать команду стоп-лосс необходимо обязательно. На этом будем заканчивать, хотела поделиться интересным для меня открытием.